搜索引擎竞价广告英文名叫Pay-Per-Click，简称PPC。这种广告方式是由谷歌开始流行大众化的开发。是在当搜索着输入某个关键词之后出现在搜索结果右侧和上面刊登的文字广告。当搜索者点击包含这个关键词的广告进入网站之后，广告商付点击费用。根据支付价格的高低从上到下获得排名的位置，当然支付价格越高的广告商的文字广告排的位置也最上端。
竞价排名广告是搜索引擎营销的方式之一，也是一种关键词广告的形式。它的特点是按点击付费。就算广告出现在搜索结果比较靠前的位置，如果没有被用户点击也不收取广告费用。支付每次点击价格最高的广告将会排列在第一位。由于它是排在搜索结果的右边，也称右侧排名。目前还有百度、Yahoo、MSN 等都做此类广告，比较容易被大众接受和理解。
它的主要作用就是按效果付费，费用也较低；出现在搜索结果靠前位置的广告，比较容易引起用户的关注和点击，效果也会比较明显；广告出现在搜索结果中，自然与用户所需要的内容高度相关，增加了定位程度；像一些在搜索引擎自然排名结果中效果不太好的网站，采用这种竞价排名方式也可弥补这种劣势。
因为没有点击就不用付费，也不用预先缴费，一些小的企业也能做得起网络广告。之前网络广告都是被财力大的公司霸占着位置，现在由于竞价广告的出现，给了小企业在网络上曝光的机会。
它的缺点就是“恶意点击”。例如，有时广告被点击了数十次，但却没有一个客户来电咨询。你可能会想是不是客户看不懂你的网站？事实并非如此，据了解，竞价广告平均一半以上的点击数都是被同行和一些做产品推销的人恶意点击的，几乎没有任何效果。
有不少竞价排名的回报率不但很低，而且还可能会倒贴，原因是广告费的增加。因为是竞价，所以对于一些关键词的竞争价格会越涨越高。例如，在上个月广告排在第一位的出价是0.9元，现在就涨到了4.8元，每点击一次要花费4.8元。竞争对手之间为了消耗对方的广告费用而恶意的互相点击，给各个企业背上了沉重的包袱，行业内的竞争可以让你在很短的时间内迅速提高成本。